پیش‌بینی هفتگی طلا (XAU)؛ تردید خریداران هم‌زمان با تشدید تنش‌های ژئوپلیتیکی

طلا در آغاز هفته جاری نتوانست بالای سطح حساس ۳٬۴۰۰ دلار تثبیت شود و روند نزولی خود را ادامه داد. تشدید اخبار مربوط به درگیری ایران و اسرائیل و همچنین انتظارها برای اظهارات جری پاول، رئیس بانک مرکزی آمریکا، در خصوص سیاست‌های پولی، از اصلی‌ترین عوامل نوسان قیمت این فلز گران‌بها بودند.

روند کلی قیمت طلا

• افت بیش از ۱٪ در روز دوشنبه: با وجود تبادل حملات موشکی ایران و اسرائیل در تعطیلات آخر هفته، جریان «پناهگاه امن» نتوانست بر بازارها غلبه کند. اظهارنظر دونالد ترامپ مبنی بر «در حال برگزاری جلسات متعدد و امید به صلح قریب‌الوقوع میان ایران و اسرائیل» و گزارش وال‌استریت‌ژورنال درباره تلاش‌های تهران برای ازسرگیری مذاکرات هسته‌ای، مانع از صعود قیمت شد.

• نوسانات میانی هفته: سه‌شنبه با بی‌ثباتی تکنیکال، قیمت طلا اندکی رشد کرد؛ اما چهارشنبه با تقویت دلار آمریکا پس از تصمیم بانک مرکزی مبنی بر حفظ نرخ بهره در بازه ۴٫۲۵ تا ۴٫۵ درصد، طلا بار دیگر به کانال نزولی بازگشت.

• محدوده‌های کلیدی تکنیکال: سطح ۳٬۳۳۰ دلار (حد پایینی کانال صعودی شش‌ماهه و ۵۰ روزه میانگین متحرک ساده) نقش حمایتی مهمی دارد. در صورت شکست نزولی این مرز، حمایت‌های بعدی ۳٬۳۰۰–۳٬۲۸۵ و سپس ۳٬۲۰۰ دلار خواهند بود.

. تأثیر درگیری ایران و اسرائیل

• سناریو صلح‌آمیز: اخبار احتمال پایان خصومت و ازسرگیری مذاکرات هسته‌ای، روند نزولی طلا را تشدید کرد و قیمت را تا زیر ۳٬۳۵۰ دلار کاهش داد.

• احتمال تشدید درگیری: گزارش بلومبرگ و وال‌استریت‌ژورنال درباره طرح‌های حمله احتمالی آمریکا به ایران، موجب افزایش احتیاط در بازارها و محدود شدن زیان طلا شد؛ اما با به تعویق افتادن هرگونه تصمیم نهایی، بار دیگر فشار فروش بر XAU/USD افزایش یافت.
  
  

انتظارات از اظهارات پاول و داده‌های تورم

• جلسه شهادت پاول: رئیس فدرال رزرو سه‌شنبه و چهارشنبه هفته جاری در گزارش نیم‌ساله سیاست پولی حاضر خواهد شد. احتمال کاهش نرخ بهره در ژوئیه تقریباً صفر و برای سپتامبر حدود ۳۵٪ برآورد می‌شود. هرگونه اشاره به تعویق بیشتر یا تسریع در کاهش نرخ‌ها می‌تواند به نوسان سریع دلار و به تبع آن طلا منجر شود.

• شاخص PCE ماه مه: جمعه داده‌های تورمی هزینه‌های مصرف شخصی آمریکا (PCE) منتشر می‌شود. اگر رشد تورم ماهانه کمتر از پیش‌بینی شود، دلار تضعیف و طلا در کوتاه‌مدت حمایت خواهد یافت.

چشم‌انداز فنی کوتاه‌مدت

• اندیکاتور RSI: در نمودار روزانه به سمت عدد ۵۰ بازگشته که نشانه تعدیل مومنتوم صعودی است.

• حمایت‌ها:

  1. ‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌۳٬۳۳۰ دلار (کانال صعودی و SMA 50)

  2. ۳٬۳۰۰–۳٬۲۸۵ دلار (فیبوناچی ۲۳.۶٪)

  3. ۳٬۲۰۰ دلار (عدد گرد)

• مقاومت‌ها:

  1. ۳٬۴۰۰ دلار (عدد گرد)

  2. ۳٬۴۶۰ دلار (میانه کانال)

  3. ۳٬۵۰۰ دلار (بیشترین سطح ثبت‌شده در ۲۲ آوریل)

*توجه:اطلاعات این خبر صرفاً جهت آموزش و اطلاع‌رسانی است و نباید به‌عنوان مشاوره مالی، سرمایه‌گذاری یا حقوقی تلقی شود. پیش از هر تصمیم سرمایه‌گذاری، تحقیق کنید و با مشاوران متخصص مشورت نمایید.