تحلیل تکنیکال نقره امروز ۱۹ خرداد ۱۴۰۵

آتش‌بس آمریکا و ایران اکنون بیش از ۹ هفته دوام آورده و عبور نفتکش‌ها از تنگه هرمز به‌تدریج از سر گرفته شده است.

قیمت نقره  پس از واکنش منفی به میانگین متحرک قرمز در نزدیکی ۷۲٫۷۰ دلار، با توزیع سنگین و ثبت کف‌های پایین‌تر به ۶۸٫۳۲ دلار سقوط کرد.

تثبیت طلا و نقره در سایه داده‌های متناقض تورمی و تداوم آتش‌بس

قیمت طلا و نقره در ۱۹ خرداد ۱۴۰۵ جهت مشخصی نداشت؛ زیرا بازارها از یک‌سو در حال هضم گزارش تورم بالاتر از انتظار آمریکا در ماه آوریل بودند و از سوی دیگر، پایداری آتش‌بس مشروط آمریکا و ایران را ارزیابی می‌کردند.

گزارش شاخص قیمت مصرف‌کننده آمریکا نشان داد که هم تورم کل و هم تورم هسته بالاتر از انتظارات منتشر شده‌اند. همین موضوع باعث شد انتظارات کوتاه‌مدت برای کاهش نرخ بهره زیر نظر کوین وارش (Kevin Warsh)، رئیس فدرال رزرو (Federal Reserve)، تضعیف شود. در نتیجه، بازدهی واقعی و دلار آمریکا تقویت شدند و ظرفیت رشد دو فلز گران‌بها محدود ماند.

خرید بانک‌های مرکزی همچنان یکی از قابل‌اعتمادترین عوامل حمایتی برای طلاست. بانک خلق چین (People’s Bank of China) خرید طلا را برای مدت بسیار بیشتر از ۱۷ ماه ادامه داده و سایر بانک‌های مرکزی بازارهای نوظهور نیز با سرعتی که همچنان از عرضه جدید پیشی می‌گیرد، سهم طلا را در ذخایر خود افزایش داده‌اند.

از سمت تقاضا، مصرف صنعتی نقره همچنان از این فلز به‌عنوان یکی از ورودی‌های کلیدی در تولید انرژی سبز حمایت می‌کند. با این حال، کاهش انتظارات تورمی بخشی از تقاضای پناهگاه امن را که در مقاطع دیگری از سال از نقره حمایت کرده بود، تعدیل کرده است.

آتش‌بس همچنان پایدار مانده، اما صادرات نفت از خاورمیانه هنوز در سطوحی پایین‌تر از شرایط عادی قرار دارد. هر دو فلز گران‌بها به حرکت خود از فضای معاملاتی مبتنی بر رویدادها به سمت رژیم قیمت‌گذاری بنیادی‌تر ادامه می‌دهند. نشست پیش‌روی فدرال رزرو و داده‌های اقتصادی بعدی نیز همچنان مسیر بازار را مشخص خواهند کرد.

افت قیمت لحظه‌ای نقره به ۶۸٫۳۲ دلار پس از رد میانگین متحرک قرمز ۵۰ دوره‌ای در تایم‌فریم ۴ ساعته

قیمت لحظه‌ای نقره در نمودار تایم‌فریم ۴ ساعته در محدوده ۶۸٫۳۲ دلار معامله می‌شود. دو کندل پوشای نزولی تند، محدوده ۷۲٫۷۰ دلار را در نزدیکی میانگین متحرک نزولی قرمز ۵۰ دوره‌ای رد کردند. پس از آن، مجموعه‌ای از کندل‌های کف پایین‌تر، قیمت را به زیر یک خط روند آبی رساند.

ادامه حرکت نزولی باعث شکل‌گیری ساختار واضحی از کف‌های پایین‌تر شده است. سایه‌های بلند توزیعی از سقف ۷۸ دلار دیده می‌شوند و قیمت با شکست سطح ۷۰ دلار، وارد ناحیه قیمتی جدیدی شده است. شاخص قدرت نسبی (RSI) نیز به‌شدت به زیر سطح ۴۰ سقوط کرده که از افت مومنتوم حکایت دارد. پروفایل حجم، محدوده ۷۲ تا ۷۴ دلار را به‌عنوان ناحیه عرضه سنگین نشان می‌دهد؛ جایی که فروشندگان کنترل کامل را در اختیار گرفته‌اند.

مجموعه‌ای از هم‌پوشانی‌های فیبوناچی در محدوده ۶۶٫۵۰ تا ۶۵٫۵۰ دلار می‌تواند نقش حمایت را ایفا کند. ساختار کلی نقره تا زمانی که قیمت پایین‌تر از ۷۲٫۷۰ دلار قرار دارد، قاطعانه نزولی باقی می‌ماند؛ زیرا نقره همچنان درون یک کانال نزولی گسترده‌تر که از سقف‌های اخیر آغاز شده، به حرکت کاهشی خود ادامه می‌دهد.

شکست زیر آخرین سقف پایین‌تر، نبود تقاضا و ادامه فاز توزیع تهاجمی را تأیید کرده است. ساختار شفاف قیمت نشان می‌دهد فروشندگان هنوز کنترل کامل بازار را در اختیار دارند و هرگونه تلاش برای بازگشت قیمت، فعلاً با بی‌میلی آشکار خریداران روبه‌روست.

*توجه:اطلاعات این خبر صرفاً جهت آموزش و اطلاع‌رسانی است و نباید به‌عنوان مشاوره مالی، سرمایه‌گذاری یا حقوقی تلقی شود. پیش از هر تصمیم سرمایه‌گذاری، تحقیق کنید و با مشاوران متخصص مشورت نمایید.